策略累计净值—×
扣费后净值
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回撤0.0%
数据截至 载入中
DUKASCOPY XAU/USD · COST-AWARE SIGNAL ENGINE
把黄金预测，
还原成概率。
现货数据来自 Dukascopy XAU/USD（BID 日线），结合实际利率、美元、风险情绪与价格状态，给出可解释、可回测、计入成本的黄金方向判断。这是研究报告，不是实时行情。
当前模型信号研究口径 · 概率已校准（报告内）
观望未来 5 个交易日
50.0%上涨概率
下跌 50.0%触发阈值 ±5%今日不代表明日
OUT-OF-SAMPLE · 2015—2026
经得住时间，才值得观察
所有结果均为滚动样本外测试。5日收益采用不重叠持有期，避免重复计算。
扣费年化收益0.0%单边成本 3bp
Sharpe0.00零无风险利率
最大回撤0.0%样本外峰谷损失
触发后命中0.0%0 次有效信号
逐年稳健性含早期弱势年份
模型可信度检查新增 · 基准与分阶段验证
全期 ROC AUC—0.50 附近表示方向排序接近随机
非重叠 AUC 范围—不同持有期起点的独立样本检验
相对基础概率 Brier Skill—大于 0 才表示概率误差优于训练期上涨率
2015—2020 AUC—较早市场阶段
2021—至今 AUC—检验优势是否集中在近年
策略 / 持有 Sharpe—年均仓位换手 —
这组指标用于揭示模型何时失效，不参与信号生成，也不会改变 55% 阈值和 3bp 成本假设。
MODEL ARCHITECTURE
三个层次，一套克制的模型
不追求参数规模，优先保证数据来源、时间顺序与决策逻辑可以被审视。
L2 逻辑回归
约束参数，稳定吸收美元、利率与趋势等线性关系。
梯度提升树
识别高波动、风险切换与跨资产组合状态。
校准 + 成本门槛
收缩过度自信概率，只有潜在边际覆盖成本才行动。
模型输入黄金 OHLCV10年实际利率广义美元VIX标普500原油长期美债
弱优势，值得模拟；证据不足，不宜盲信。
5日模型非重叠AUC随起点约为0.529—0.547，优势主要集中在近年。扣费后Sharpe高于买入持有，但累计收益低于买入持有。应继续模拟盘验证，不应据此替代长期配置。